Entender como funciona a taxa Selic \u00e9 fundamental para fazer um bom gerenciamento dos investimentos.\u00a0\u00c9 muito comum ver nos notici\u00e1rios sobre a varia\u00e7\u00e3o da Selic, por exemplo, mas, voc\u00ea sabe o que isso significa?<\/p>\n
Se voc\u00ea acha que\u00a0ela n\u00e3o tem impacto direto sobre os seus investimentos, talvez seja melhor rever essa opini\u00e3o. Neste post, voc\u00ea vai entender melhor o assunto e esclarecer de uma vez por todas as suas d\u00favidas sobre como funciona a taxa Selic. Vamos come\u00e7ar?<\/p>\n
Entenda o que \u00e9 e como funciona a taxa Selic<\/strong><\/p>\n Selic \u00e9 a abrevia\u00e7\u00e3o de Sistema Especial de Liquida\u00e7\u00e3o e Cust\u00f3dia, que representa\u00a0a taxa b\u00e1sica de juros da nossa economia. Essa taxa \u00e9 usada no mercado interbanc\u00e1rio \u2014 o mercado financeiro de opera\u00e7\u00f5es entre os\u00a0bancos<\/a>\u00a0\u2014 para financiar opera\u00e7\u00f5es di\u00e1rias com lastro em t\u00edtulos p\u00fablicos do governo.<\/p>\n Essa \u00e9 a explica\u00e7\u00e3o formal. Pode parecer confusa, mas \u00e9 mais simples do que parece. O governo federal precisa ter dinheiro para pagar d\u00edvidas e investir no pa\u00eds. Para isso, uma das formas de conseguir recursos \u00e9 por meio dos impostos.<\/p>\n Outra forma \u00e9 pedir que a popula\u00e7\u00e3o e as institui\u00e7\u00f5es invistam no governo. Para isso, a Secretaria do Tesouro, em parceria com a Bolsa de Valores,\u00a0emite T\u00edtulos P\u00fablico<\/a>, que \u00e9 o famoso Tesouro Direto.<\/p>\n A taxa Selic nada mais \u00e9 do que a taxa m\u00e9dia dos financiamentos di\u00e1rios que s\u00e3o lastreados em t\u00edtulos p\u00fablicos. Qualquer um pode adquirir Tesouro Direto, inclusive os bancos \u2014 que s\u00e3o os maiores compradores desse tipo de t\u00edtulo. Isso faz com que existam dois tipos de taxa Selic, que vamos explicar adiante.<\/p>\n Os dois tipos de taxa Selic: Over e Meta<\/strong><\/p>\n O Banco Central exige dos bancos algo chamado de dep\u00f3sito compuls\u00f3rio. Quando um correntista de qualquer banco faz um dep\u00f3sito na conta corrente ou na poupan\u00e7a, o banco \u00e9 obrigado a depositar parte desse valor em uma conta do Banco Central. Com isso, o Banco Central controla o dinheiro dispon\u00edvel na economia e consegue controlar a infla\u00e7\u00e3o.<\/p>\n \u00c9 comum que no fim do dia os bancos tenham uma diferen\u00e7a em caixa do valor que precisam para o dep\u00f3sito compuls\u00f3rio, ent\u00e3o eles pegam (ou cedem)\u00a0empr\u00e9stimos com outros bancos para depositar no Banco Central o valor estipulado pela lei.<\/p>\n Esse empr\u00e9stimos que os bancos fazem entre si s\u00e3o de curto prazo, de no m\u00e1ximo 24h, e adivinha o que eles d\u00e3o como garantia? Exato, os t\u00edtulos do Tesouro Direto. Dessa forma o banco consegue diminuir o risco e o custo da transi\u00e7\u00e3o.<\/p>\n A taxa Selic Over (termo que vem de \u201covernight\u201d)\u00a0\u00e9 a taxa de juros que os bancos praticam quando emprestam dinheiro a outros bancos, tendo como lastro os t\u00edtulos do Tesouro Direto.<\/p>\n A Selic Meta \u00e9 a taxa falada nos notici\u00e1rios. Para que os bancos possam negociar esses empr\u00e9stimos di\u00e1rios com base no Tesouro Direto, o governo regula a taxa na qual os t\u00edtulos federais devem ser negociados.<\/p>\n O objetivo \u00e9 que os t\u00edtulos do governo sejam comercializados com taxas pr\u00f3ximas \u00e0 Selic estipulada ou abaixo dela, por isso ela recebe o nome de Selic Meta. \u00c9 ela que regula todas as outras taxas da economia, principalmente os juros diretos a n\u00f3s, pessoas f\u00edsicas.<\/p>\n Saiba como \u00e9 calculada a taxa Selic<\/strong><\/p>\n Criado em 1996, o\u00a0Comit\u00ea de Pol\u00edtica Monet\u00e1ria (COPOM) surgiu como \u00f3rg\u00e3o respons\u00e1vel por tra\u00e7ar as diretrizes da economia por meio da regula\u00e7\u00e3o da taxa de juros b\u00e1sica, a Selic.<\/p>\n Para que haja transpar\u00eancia, o COPOM se re\u00fane a cada 45 dias e define a taxa Selic \u2014 s\u00e3o oito\u00a0reuni\u00f5es por ano. Uma semana depois de cada reuni\u00e3o, o COPOM\u00a0divulga as atas publicamente<\/a>\u00a0para que qualquer pessoa possa ter acesso aos documentos.<\/p>\n A taxa Selic \u00e9 obtida por meio de uma f\u00f3rmula matem\u00e1tica que voc\u00ea pode encontrar no\u00a0site do Banco Central<\/a>. Esse primeiro c\u00e1lculo \u00e9 a Selic Meta, que \u00e9 usado\u00a0como guia para as movimenta\u00e7\u00f5es interbanc\u00e1rias di\u00e1rias, gerando a Selic Over.<\/p>\n Apesar da taxa\u00a0se ajustar diariamente<\/a>\u00a0por causa das transa\u00e7\u00f5es entre os bancos, ela nunca se distancia muito da Selic Meta.<\/p>\n Desde 1996, a maior taxa que a Selic j\u00e1 atingiu foi de 45% entre 5 e 24 de mar\u00e7o de 1999. Atualmente, estamos com a menor taxa Selic da hist\u00f3ria, mas o que acontece quando a Selic sobe ou desce?<\/p>\n Conhe\u00e7a o impacto da taxa na economia<\/strong><\/p>\n Imagine que voc\u00ea viu o pre\u00e7o de um carro em janeiro e resolveu economizar para financi\u00e1-lo ainda este ano. Se a taxa Selic subir muito, os juros para financiar o carro sobem e as presta\u00e7\u00f5es tornam-se muito mais caras.<\/p>\n Voc\u00ea faria o financiamento nessa situa\u00e7\u00e3o? Pois \u00e9.\u00a0A Selic \u00e9 o instrumento usado pelo Banco Central para controlar a infla\u00e7\u00e3o do pa\u00eds. Quando a Selic est\u00e1 alta, ela desencoraja o consumo e faz com que as empresas diminuam o pre\u00e7o dos produtos e servi\u00e7os.<\/p>\n Saiba mais sobre a taxa Selic e os investimentos<\/strong><\/p>\n Al\u00e9m de interferir diretamente na economia, a Selic tem papel importante nos investimentos e na Bolsa de Valores.<\/p>\n O Tesouro Selic \u2014 t\u00edtulo mais popular do governo \u2014 tem rentabilidade diretamente ligada O rendimento da poupan\u00e7a tamb\u00e9m est\u00e1 ligado \u00e0 Selic. Quando a taxa est\u00e1 abaixo de 8,5% (caso atual), o rendimento da caderneta equivale a 70% da Selic no per\u00edodo.<\/p>\n Outro caso que sofre influ\u00eancia \u00e9 quando em vez de usarem os t\u00edtulos p\u00fablicos como garantia, os bancos usam os pr\u00f3prios t\u00edtulos privados com base na solidez da institui\u00e7\u00e3o. Se isso acontece, a taxa usada entre as opera\u00e7\u00f5es banc\u00e1rias \u00e9 o CDI (Certificado de Dep\u00f3sito Interbanc\u00e1rio).<\/p>\n O CDI se mant\u00e9m muito pr\u00f3ximo \u00e0 Selic e funciona de forma similar. Por isso, todo investimento de renda fixa que se baseia no CDI aumenta sua rentabilidade quando a Selic sobe. Alguns desses investimentos s\u00e3o o\u00a0Certificado de Dep\u00f3sito Banc\u00e1rio<\/a>\u00a0(CDB) e a Letra de Cr\u00e9dito Imobili\u00e1rio (LCI).<\/p>\n Entretanto, para quem aplica direto na Bolsa de Valores, uma taxa Selic alta \u00e9 desfavor\u00e1vel, pois com a queda de consumo o lucro das empresas cai, e o risco de investir em\u00a0a\u00e7\u00f5es<\/a>\u00a0aumenta.<\/p>\n A taxa Selic \u00e9 de extrema import\u00e2ncia para o pa\u00eds, e estar por dentro das\u00a0not\u00edcias sobre o assunto<\/a>\u00a0\u00e9 muito importante para que voc\u00ea possa planejar a sua\u00a0vida financeira<\/a>.<\/p>\n Agora que voc\u00ea j\u00e1 sabe como funciona a taxa Selic e como ela interfere nos seus investimentos, assine nossa newsletter e fique por dentro de outras dicas sobre o mercado financeiro!<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":" Entender como funciona a taxa Selic \u00e9 fundamental para fazer um bom gerenciamento dos investimentos.\u00a0\u00c9 muito comum ver nos notici\u00e1rios sobre a varia\u00e7\u00e3o da Selic, por exemplo, mas, voc\u00ea sabe o que isso significa?…<\/p>\n","protected":false},"author":4,"featured_media":7944,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"om_disable_all_campaigns":false,"_mi_skip_tracking":false,"_monsterinsights_skip_tracking":false,"_monsterinsights_sitenote_active":false,"_monsterinsights_sitenote_note":"","_monsterinsights_sitenote_category":0},"categories":[71],"tags":[106,69,148],"aioseo_notices":[],"yoast_head":"\n
\n\u00e0 taxa. Ele rende exatamente a varia\u00e7\u00e3o da Selic. Nesse caso, quando a Selic aumenta, a rentabilidade tamb\u00e9m aumenta, bem como o caminho inverso.<\/p>\n